基金管理公司 AI 综合管理软件

PROJECT ARCHITECTURE PROPOSAL · v1.0

基金管理公司
AI 综合管理软件
项目架构方案

面向同时管理二级证券基金 · PE 股权基金 · 被并购企业的综合型基金管理人

版本 v1.0

日期 2026 年 6 月 9 日

文档状态初稿 · 待客户确认后细化

四大业务线

📈

二级证券投资基金

多账户净值核算 · 日度对账 · 绩效归因 · 信披合规

🏢

PE 股权投资基金

多层 SPV 穿透 · 定期估值 · LP 报告 · Carry 计算

🔍

被并购企业监管

财报归集解析 · KPI 看板 · 资金调拨 · 合规预警

⚙️

管理公司日常运营

发票报销 · 合同管理 · 行政审批 · 知识库

AI 核心能力

多模态文档解析 RAG 知识检索 AI-SQL 查询零幻觉验证多 Agent 编排私有化部署

项目背景与核心痛点 §1 项目背景与定位

客户画像

业务线	描述	核心诉求
二级证券投资	私募证券基金，持有 A/港/美股等上市证券	多账户净值核算、日度对账、绩效归因、信披合规
PE 股权投资	股权基金，通过 SPV 持有未上市公司股权	多层 SPV 穿透归集、定期估值、LP 报告、Carry 计算
被并购企业监管	对已完成并购/控股被投企业持续监管	财报归集解析、KPI 看板、资金调拨、合规预警
管理公司日常	GP 管理公司自身内部运营	发票报销、合同管理、行政审批、知识库

项目目标

🎯 统一数据底座

四条业务线在同一平台，打破数据孤岛

🤖 AI 驱动自动化

发票解析、净值归集、财报解析、LP 报告全面 AI 化

✅ 零幻觉高精度

金融财务场景零容错，AI 输出均有置信度标注

🔒 合规内嵌

基协合规、信披规则、数据安全规范内嵌流程

五大核心痛点

痛点 01

多线业务数据孤岛

净值、PE 归集、被投企业数据、GP 报销单分散于 Excel / 邮件 / 多套系统；财务总监每月手工汇总耗时 5–10 天

痛点 02

被投企业财报解析效率低

格式不统一，财报 PDF 需人工逐份录入；10 家被投企业 × 季度 = 40 份/年，每份 2–3 天

痛点 03

LP 报告质量与效率矛盾

LP 要求个性化高质量报告，但制作需 1–2 周；数据准确性依赖人工校对，容错率低

痛点 04

合规压力持续增大

基协 AMBERS 季度更新、重大事项报告、信披时效要求越来越严；人工跟踪容易遗漏

痛点 05

报销 / 行政效率低

发票验真、科目归属需人工处理；合同/印章管理分散，查找困难

业务架构总览 §2 业务架构

📈 二级投资管理
Securities Fund

多账户净值核算

日度对账

绩效归因

风控监控

信披合规

申赎 TA 管理

🏢 PE 投资管理
PE Fund

多 SPV 架构管理

净值归集

定期估值

Capital Call

LP 管理与报告

Carry 计算

🔍 被并购企业监管
Portfolio Monitor

财报智能解析

KPI 看板

资金监管

合规与治理

董事会支持材料

退出管理

⚙️ 管理公司运营
Management Company

智能发票报销

合同管理

行政审批流

印章管理

采购费用管理

内部知识库

⚡ AI Agent 能力底座（共享）多模态文档解析 RAG 知识检索 AI-SQL 查询引擎多 Agent 编排零幻觉验证层审计日志

跨域关键打通点

打通场景	说明
管理费走账	基金侧计提管理费 → GP 公司侧收款确认 → 自动生成双边凭证
Carry 计提	PE 基金侧触发 Carry → GP 公司侧收益分配 → 个人所得税计算
报销费用归属	每笔报销单标记费用归属（GP 自担 / 某只基金承担），影响基金管理费计算
被投资金调拨	PE 基金侧 Capital Call → 被投企业侧到款确认 → 资金使用跟踪
统一权限管控	一套身份认证，按角色查看不同业务域数据（GP合伙人 / 基金经理 / 财务 / 合规 / LP）

二级证券投资基金管理模块 §3.1 Securities Fund Module

P0 核心优先实施 P1 扩展二期实施 AI AI 能力加持

S1 P0

多账户数据归集

• 自动接入多家券商/托管行 T+1 数据
• 支持 A 股/港股/美股/债券/期货
• 数据标准化（不同券商字段统一映射）
AI 异常数据自动识别 + 缺失数据补全建议

S2 P0

日度净值核算

• 自动计算单位/累计/复权净值
• 估值表自动生成（符合基协格式）
• 公允价值层级自动归类（L1/L2/L3）
AI 影子估值复核：独立第二套净值，差异预警

S3 P0

多方对账

• 券商 vs 托管行 vs 内部账三方对账
• T 日 / T+1 日自动匹配
• 差异自动定位（类型/日期/数量/价格）
AI 模糊对账：跨日/分拆合并交易自动识别

S4 P0

风控监控

• 集中度/杠杆率/流动性实时监控
• 止损预警（单票 + 产品整体）
• 合规红线触发自动提醒
AI 异常持仓模式识别 + 风险趋势预测

S5 P0

信披与合规

• 基协 AMBERS 季度更新数据自动准备
• 月度/季度报告数据包生成
• 重大事项自动识别与报告提醒
AI 政策 RAG：基协最新规定实时同步

S6 P1

绩效归因分析

• 多维度绩效拆解（行业/策略/个股/择时）
• 与业绩基准对比（沪深300/中证500）
AI 归因报告自动撰写

S7 P1

申赎与 TA 管理

• 申赎指令处理、确认单生成

• 份额注册与 TA 数据对接

• 业绩报酬计提（HWM / Hurdle / 缩减分提多种模式）

⚡ 关键验收标准（Phase 2）：日度净值核算 T+1 完成 · 对账差异发现率 ≥ 99% · LP 报告生成 < 2 小时（原 1–2 周）

PE 股权投资基金管理模块 §3.2 PE Fund Module

P0 核心优先实施 P1 扩展二期实施 AI AI 能力加持

P1P0

多层 SPV 架构管理

• 可视化基金架构树（GP → 基金 → SPV → 被投企业）
• 支持 N 层穿透（合伙/公司型/信托型混合架构）
• 架构变更历史追踪（增资/减资/重组/退出）
AI 上传架构图/合同 → AI 解析生成架构树

P2P0

净值归集

• 多产品/多 SPV/多层次 NAV 自动归集
• 外币折算、不同估值日期对齐
• 归集逻辑可配置（直接/间接持股/并表/权益法）
AI 异常净值变动预警，与上期对比自动分析

P3P0

估值管理

• 估值方法库（最近融资法/可比公司法/可比交易法/DCF）
• 各方法参数配置（可比公司池/折现率/永续增长率）
• 估值底稿自动生成（符合审计要求）
• 多情景估值（基准/乐观/悲观）
AI 估值复核 Agent + 可比公司自动搜索

P4P0

Capital Call & Distribution

• LP 出资进度跟踪（认缴/实缴/剩余承诺）
• Call 款通知自动生成与发送
• 分配计算：返回本金→优先回报→GP Catch-up→Carry
• DPI、RVPI、TVPI 自动计算
AI Carry 自动计算（支持复杂 Waterfall）

P5P0

LP 管理与报告

• LP 信息库（基本信息/认缴实缴/KYC/AML）
• 季报/年报自动生成（投资进展/财务摘要）
• 个性化 LP 报告（每个 LP 只看自己份额数据）
• LP 自助 Portal（自然语言查询"我的 IRR"）
AI LP 报告自动撰写 + AI-SQL 自然语言查询

P6 / P7P1

基协合规 + 投资组合管理

• AMBERS 季度更新数据自动准备
• 重大事项报告（投资/退出/架构变更）
• 投资决策记录（IC 会议纪要/投票）
• 投资条款跟踪（反稀释/优先清算/回购/对赌）

SPV 架构示意：
管理公司（GP）
└─ 基金（LP/GP）
    ├─ SPV-A（合伙企业型）→ 被投企业甲
    ├─ SPV-B（公司型）→ 被投企业乙
    └─ SPV-C（信托型）→ 被投企业丙

被并购企业监管 & 管理公司运营 §3.3 + §3.4

🔍 被并购企业监管（Portfolio Monitor）

M1P0

被投财报智能解析

• 多格式上传（PDF/Excel/Word/扫描件）
• 自动提取：收入/成本/EBITDA/净利润/现金/负债
• 报表勾稽关系自动校验 · 多期同比环比
AI 多模态解析 + 零幻觉验证（置信度标注）

M2P0

KPI 监控看板

• 自定义 KPI（收入增长/毛利率/Burn Rate/人员）
• 红绿灯预警 · 与对赌指标自动核对
• 投资组合整体 Dashboard（一屏总览）
AI KPI 趋势预测 + 偏差原因分析

M3P0

资金监管

• 被投企业银行账户余额监控（授权查看）
• 大额资金流动预警（超阈值自动提醒）
• 资金使用合规核查（与协议约定用途对比）

M4–M6P1

合规治理 · 董事会支持 · 退出管理

• 工商信息变更/诉讼/处罚自动监控（对接企查查）
• 董事会包自动生成（财务摘要+KPI+风险提示）
• 退出测算（不同价格下 IRR / MoM / 分配金额）

⚙️ 管理公司运营（GP Side）

G1P0

智能发票与报销

• 发票上传（拍照/扫描/邮件附件自动抓取）
• AI 解析：号码/金额/税额/开票方/日期/类型
• 真伪验证（对接国家增值税平台 API）+ 重复票检测
• 费用归属标记（GP自担/基金A/基金B）· 多级审批流
AI 报销合规检查 + 费用归属智能建议

G2P0

合同管理

• AI 结构化解析（甲乙方/金额/期限/关键条款）
• 全生命周期：起草→审核→盖章→归档→续期提醒
AI 合同解析 + 风险条款识别 + 与标准模板对比

G3 / G4P0

行政审批流 · 印章管理

• 可配置审批流（用款/采购/差旅/印章/对外投资）
• 移动端审批（钉钉/企微/微信小程序集成）
• 印章使用申请 · 用印台账 · 电子签章（CA 机构）

G5–G8P1

采购费用 · 行政事务 · 知识库 · 人事

• 采购申请/供应商管理/费用预算 vs 实际
• 会议室/用车/固定资产/行政公告
• AI-RAG 知识库：规章制度/历史案例/自然语言问答
• 员工信息/薪酬/Carry 分配/绩效考核

AI Agent 能力底座 §3.5 + §6 AI Agent 能力清单

五层 AI 底座架构（技术复用率 100%）

文档理解层

多模态解析引擎（OCR+LLM）发票/合同/财报/估值表/研报 PDF/Word/Excel/图片/扫描件中英文/中英混排/非标格式

知识检索层

RAG + 知识图谱基协法规库行业会计准则库被投企业关系图谱历史数据（分录/合同/估值底稿）

数据查询层

AI-SQL 引擎（NL2SQL+LLM）自然语言 → SQL → 结果支持复杂多表关联查询 LP Portal / 合规 / 财务分析

Agent 编排层

多 Agent 协同工作流凭证处理 Agent 净值归集 Agent 报告生成 Agent 审批流 Agent 合规检查 Agent

零幻觉层

数字类：交叉校验+勾稽验证文本类：原文引用+置信度标注低置信度强制人工复核完整审计日志（不可删除）

核心 Agent 清单（12 个）

Agent	业务域	核心能力
发票解析	GP 运营	OCR+LLM 结构化提取 + 真伪验证
合同解析	GP/PE	多模态解析 + 关键条款抽取 + 风险标注
被投财报解析	被投监管	多格式财报解析 + 勾稽校验 + 异常标注
净值归集	PE/二级	多层穿透计算 + 异常检测
影子估值	二级基金	独立净值复核 + 差异分析
对账	二级基金	多源数据模糊匹配 + 差异定位
LP 报告生成	PE/二级	数据汇总 + 自然语言报告撰写
KPI 预警	被投监管	指标计算 + 趋势分析 + 预警触发
报销审核	GP 运营	合规检查 + 科目建议 + 归属判断
合规检查	全域	政策 RAG + 规则引擎 + 预警
知识库问答	GP 运营	RAG + 自然语言问答 + 来源引用
AI-SQL 查询	全域	NL2SQL + 结果解释 + 图表

技术架构 §5 技术架构

整体分层架构

前端应用层

Web（React）移动端（H5/小程序） LP Portal 数据大屏

↕ HTTPS / WebSocket

API 网关层

统一鉴权限流日志路由 API 版本管理

↕

业务服务层

二级基金服务 PE基金服务被投监管服务 GP运营服务净值核算服务估值引擎合规服务通知/消息服务

↕

AI Agent层

文档解析（OCR+LLM） RAG引擎（向量DB+LLM） Agent编排（多Agent协同） AI-SQL（NL2SQL+LLM）报告生成引擎零幻觉验证层

↕

数据存储层

PostgreSQL Milvus/Qdrant（向量DB） MinIO/OSS（文件） Redis（缓存） Kafka（消息队列）

↕

集成层

券商API 托管行国税发票验真基协AMBERS 企查查银行

技术选型建议

层次	技术选型
前端	React + TypeScript + Ant Design Pro
移动端	微信小程序 / H5（React Native 可选）
后端	Python FastAPI（AI 集成）+ Java Spring Boot（事务处理）
AI 框架	LangChain / LlamaIndex + 私有部署 LLM（DeepSeek/Qwen）
向量数据库	Milvus 或 Qdrant
关系型数据库	PostgreSQL（支持复杂财务计算）
文件存储	MinIO（私有化）/ 阿里云 OSS
消息队列	Kafka（数据归集异步处理）
缓存	Redis（净值缓存、会话管理）
部署	私有化（Docker + K8s）— 金融数据安全要求

部署方案

            客户数据中心（私有化部署）

            ├─ 生产环境（K8s 集群）

            │   ├─ 业务服务（多节点，高可用）

            │   ├─ AI 推理服务（GPU 节点，LLM 私有）

            │   ├─ 数据库集群（PostgreSQL 主从）

            │   └─ 文件存储（MinIO 集群）

            ├─ 灾备环境（异地，RPO < 1 小时）

            └─ 开发/测试环境（完全隔离）

数据不出网 LLM 本地化 TLS 1.3 加密 AES-256 静态加密

数据架构 · 集成方案 · 安全与合规 §4 + §7 + §8

数据流总览

券商/托管行数据

→

数据归集标准化

→

日度净值核算

→

净值表/估值表

被投企业财报

→

AI 多模态解析

→

结构化财务库

→

KPI看板/LP报告

发票/报销单

→

AI 发票解析

→

会计分录建议

→

报销单/付款单

合同文件

→

AI 合同解析

→

合同台账

→

到期提醒/检索

基协要求

→

合规检查

→

合规数据包

→

AMBERS提交

外部接口集成（P0 优先）

外部系统	集成方式	优先级
券商交易系统（多家）	FTP + REST API	P0
托管行	FTP + SWIFT MT940	P0
国税增值税验真平台	REST API	P0
行情数据（Wind/Bloomberg）	API	P0
基协 AMBERS	Web 辅助数据准备	P0
企查查/天眼查	REST API	P1
CA 电子签章（法大大/e签宝）	REST API	P1
钉钉/企业微信	Webhook + API	P1

安全与合规设计

🔐

数据安全

私有化部署，数据不出客户网络
TLS 1.3 传输加密
敏感字段 AES-256 加密
每日增量 + 每周全量备份
异地容灾，RPO < 1 小时

👤

访问控制

RBAC + ABAC 权限模型
按基金/产品/被投企业分维度
LP 行级数据隔离
敏感数据二次验证
所有操作留不可删审计日志

✅

合规内嵌

基协 AMBERS 数据自动准备
信披时效监控 + 内容合规检查
AML/KYC 状态跟踪
LLM 本地化，不调境外 API
AI 决策支持监管机构查询

数据权限矩阵

角色	二级基金	PE 基金	被投企业	GP 运营
GP 合伙人	✅ 全部	✅ 全部	✅ 全部	✅ 全部
基金经理（二级）	本人管理产品	—	—	本人报销
基金经理（PE）	—	本人管理基金	相关被投	本人报销
财务总监	核算数据	核算数据	财报数据	✅ 全部
合规官	合规数据	合规数据	合规数据	合规相关
LP（外部）	本人份额	本人份额	—	—

实施计划与里程碑 §9 分阶段实施方案

Phase 1

第 1–3 个月 · 核心基础

统一身份与权限系统
发票智能解析 + 报销审批流（G1–G3）
被投财报上传与 AI 解析（M1）
PE 净值归集基础版（P2）
数据底座搭建（DB+文件存储+AI层）

Phase 2

第 4–6 个月 · 基金财务核心

二级基金多账户数据归集（S1）
日度净值核算 + 影子估值（S2）
多方对账（S3）
PE 估值管理（P3）
Capital Call & Distribution（P4）
LP 报告生成（P5）

Phase 3

第 7–9 个月 · 监管与增值

被投 KPI 监控看板（M2）
资金监管（M3）
合规预警（M4）
风控监控（S4）
合同管理（G2）
内部知识库（G7）

Phase 4

第 10–12 个月 · 深化优化

绩效归因（S6）
董事会支持材料（M5）
退出管理（M6）
LP 自助 Portal（AI-SQL）
系统性能调优
用户培训 + 文档完善

关键里程碑 & 验收标准

时间节点	里程碑	验收条件
第 1 个月末	系统环境部署完成	开发/测试/生产环境均可用
第 3 个月末	Phase 1 交付	发票解析准确率 ≥ 95% · 净值归集误差 < 0.01% · 财报关键字段提取 ≥ 90%
第 6 个月末	Phase 2 交付	日度净值 T+1 完成 · 对账差异发现率 ≥ 99% · LP 报告生成 < 2 小时（原 1–2 周）
第 9 个月末	Phase 3 交付	被投监管 + 合规预警上线 · KPI 看板实时更新
第 12 个月末	全量上线	所有模块验收通过 · 用户培训完成 · SLA 达标

~70%↓

财务汇总时间
（5–10天→1–2天）

~75%↓

LP 报告制作时间
（1–2周→2–3天）

≥80%

重复性财务工作
自动化覆盖率

60%↓

合规遗漏风险
（自动监控预警）